12月16日A股策略：交易數(shù)據(jù)釋放重要信號(hào)！主力借調(diào)整大幅加倉(cāng)！

大勢(shì)研判：周一A股出現(xiàn)縮量回調(diào)，成交量萎縮3200億至1.79萬(wàn)億，回到2萬(wàn)億關(guān)口之下。從技術(shù)形態(tài)上看，周一大盤(pán)是沖高回落的走勢(shì)，盤(pán)中高點(diǎn)一度向上突破5日線，但拉高后并未站穩(wěn)5日線，有誘多的嫌疑。由于最近3個(gè)交易日大盤(pán)都沒(méi)有站穩(wěn)5日線，所以短期需要謹(jǐn)防大盤(pán)被5日線壓制下行。而在當(dāng)前點(diǎn)位被5日線壓制走弱，就可能向下偏離60日線，形成短期破位走勢(shì)。這點(diǎn)需要引起我們的高度重視！大盤(pán)只有重新站上60日線，才能擺脫中期趨勢(shì)轉(zhuǎn)弱的風(fēng)險(xiǎn)。

　　盤(pán)面跟蹤：周一滬深兩市個(gè)股跌多漲少，上漲2300家，下跌2900家，漲跌比差距不大。從板塊漲跌幅上看，乳業(yè)、零售、白酒等消費(fèi)類(lèi)防御性板塊逆勢(shì)走強(qiáng)，結(jié)合交易數(shù)據(jù)來(lái)看，是游資加倉(cāng)的結(jié)果。除此之外保險(xiǎn)、貴金屬等表現(xiàn)不錯(cuò)。跌幅榜上，泛科技主題大面積下跌，AI手機(jī)領(lǐng)跌兩市，CPO、半導(dǎo)體、AI眼鏡、AIPC、SORA概念等跌幅居前。近期主線熱點(diǎn)方面，周一只有商業(yè)航天一個(gè)板塊逆勢(shì)走強(qiáng)，其他悉數(shù)隨盤(pán)回調(diào)。由此可以看出，周一市場(chǎng)格局極不健康。

　　消息面跟蹤：1、中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議總定調(diào)之后，關(guān)于資本市場(chǎng)最新改革的動(dòng)向也已清晰。在證監(jiān)會(huì)最新召開(kāi)的黨委（擴(kuò)大）會(huì)議上，證監(jiān)會(huì)主席吳清透露了證監(jiān)會(huì)貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神的具體舉措，并提出了12條重點(diǎn)改革方向，包括多維度增強(qiáng)市場(chǎng)內(nèi)資穩(wěn)定性等。2、商務(wù)部等6部門(mén)印發(fā)《促進(jìn)服務(wù)外包高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃》，充分發(fā)揮服務(wù)外包在培育外貿(mào)發(fā)展新動(dòng)能和拓寬就業(yè)渠道中的重要作用，加快發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力，促進(jìn)高質(zhì)量發(fā)展。

　　市場(chǎng)資金面：周一機(jī)構(gòu)和游資的操作出現(xiàn)嚴(yán)重分歧。機(jī)構(gòu)買(mǎi)盤(pán)釋放賣(mài)盤(pán)萎縮，加大力度抄底。但游資買(mǎi)盤(pán)萎縮，賣(mài)盤(pán)中幅釋放，從上周五中幅凈流入轉(zhuǎn)為小幅凈流出。板塊資金流向上，機(jī)構(gòu)和游資沒(méi)有合力買(mǎi)入的主線熱點(diǎn)。分開(kāi)來(lái)看，機(jī)構(gòu)再次大幅加倉(cāng)了商業(yè)航天，但游資卻小幅高拋了商業(yè)航天。考慮到機(jī)構(gòu)和游資的分歧加大，且并未大幅向其他板塊調(diào)倉(cāng)，所以周二市場(chǎng)的主線熱點(diǎn)仍然不會(huì)發(fā)生太大的變化。其他數(shù)據(jù)詳見(jiàn)明早【A股猛料】。

　　【操作回顧】

　　清倉(cāng)操作：兆龍互連300913，CPO，破10日線止損了結(jié)。航天智裝300455，商業(yè)航天，中陽(yáng)拉升止盈了結(jié)。

　　建倉(cāng)操作：本川智能300964，CPO+PCB，午后反彈并站穩(wěn)5日線，達(dá)成進(jìn)場(chǎng)條件，按計(jì)劃開(kāi)倉(cāng)。超聲電子000823，CPO+PCB，全日處于下跌狀態(tài)，且并無(wú)擊穿20日線的跡象，達(dá)成進(jìn)場(chǎng)條件，按計(jì)劃開(kāi)倉(cāng)。科翔股份300903，未達(dá)進(jìn)場(chǎng)條件，放棄。

　　調(diào)倉(cāng)結(jié)果：周一收益率維持不變。手上只有2個(gè)持倉(cāng)股，航天智裝300455中陽(yáng)上行，止盈了結(jié)；兆龍互連300913中陰下跌止損了結(jié)，持倉(cāng)股盈虧基本持平。3個(gè)目標(biāo)開(kāi)倉(cāng)股中，本川智能300964和超聲電子000823達(dá)成進(jìn)場(chǎng)條件并開(kāi)倉(cāng)，其中超聲電子000823有少量浮虧。

　　【核心熱點(diǎn)與股池調(diào)整】

　　調(diào)入熱點(diǎn)：暫無(wú)。

　　調(diào)出熱點(diǎn)：多模態(tài)AI。

　　調(diào)入個(gè)股：暫無(wú)。（切記！調(diào)入個(gè)股的消息面和資金面已達(dá)到跟蹤條件，但技術(shù)面還需要進(jìn)一步尋找機(jī)會(huì)。）

　　調(diào)出個(gè)股：好上好001298，存儲(chǔ)芯片。

　　【主線熱點(diǎn)與非主線熱點(diǎn)跟蹤】

　　近期主線熱點(diǎn)（大量機(jī)構(gòu)參與）：

　　商業(yè)航天，新質(zhì)生產(chǎn)力方向，近期機(jī)構(gòu)和游資中幅加倉(cāng)。周一板塊指數(shù)踩5日線繼續(xù)穩(wěn)步走強(qiáng)，趨勢(shì)穩(wěn)定且無(wú)技術(shù)超買(mǎi)。

　　存儲(chǔ)芯片、CPO，AI算力主題，近期主力機(jī)構(gòu)小幅加倉(cāng)。受上周五外盤(pán)大跌拖累，周一兩板塊出現(xiàn)不同程度下跌，板塊指數(shù)跌破5日線，但并未擊穿10日線，目前還在上行趨勢(shì)之中。

　　能源金屬，順周期方向，前期主力機(jī)構(gòu)大幅加倉(cāng)。周一隨盤(pán)回調(diào)，已經(jīng)觸及60日線中期支撐位。若擊穿60日線，則有中期趨勢(shì)轉(zhuǎn)弱的風(fēng)險(xiǎn)。

　　AIGC，AI中下游軟件端，近期機(jī)構(gòu)和游資中幅加倉(cāng)。周一隨盤(pán)下行，目前已經(jīng)被壓制在所有中短期均線下方，走勢(shì)極不健康。

　　近期非主線熱點(diǎn)（少量機(jī)構(gòu)參與，或無(wú)機(jī)構(gòu)參與）：

　　可控核聚變，新質(zhì)生產(chǎn)力未來(lái)能源細(xì)分，近期機(jī)構(gòu)和游資少量加倉(cāng)。周一沖高震蕩，分歧加大。盡管并未隨盤(pán)回調(diào)，但仍然向上偏離5日線留有超買(mǎi)缺口，未來(lái)幾個(gè)交易日調(diào)整壓力增加。

　　【策略與計(jì)劃】

　　目標(biāo)方向：綜合持倉(cāng)股板塊分布，以及近期主線熱點(diǎn)和非主線熱點(diǎn)階段表現(xiàn)來(lái)看，明日開(kāi)倉(cāng)方向可選商業(yè)航天。

　　目標(biāo)個(gè)股：上海滬工603131，商業(yè)航天，反彈站上10日線布局10%。

　　持倉(cāng)策略：本川智能300964，CPO+PCB，依托20日線持倉(cāng)。超聲電子000823，CPO+PCB，依托30日線持倉(cāng)。（實(shí)際倉(cāng)位高低，代表我對(duì)近期市場(chǎng)的態(tài)度。持倉(cāng)股遇大漲且不封板，且明顯偏離5日線，可考慮減倉(cāng)或止盈。）