營收連降仍有底氣？平安銀行2025年報深讀：這是最穩(wěn)的一年

出品|中訪網

審核|李曉燕

3月20日，平安銀行率先披露2025年度業(yè)績報告，這份在行業(yè)轉型關鍵期發(fā)布的答卷，既展現(xiàn)出經濟環(huán)境波動下的經營壓力，更凸顯出戰(zhàn)略調整中的韌性與突破。作為A股首批披露年報的股份制銀行，平安銀行在營收三連降、監(jiān)管罰單等挑戰(zhàn)中，以結構優(yōu)化、風險管控和價值提升為抓手，走出了一條“陣痛中求轉型、變革中謀穩(wěn)健”的高質量發(fā)展之路。

2025年，平安銀行實現(xiàn)營業(yè)收入1314.42億元，同比下降10.4%，這是連續(xù)第三年營收下滑，也是宏觀經濟增速放緩、利率下行周期與業(yè)務結構調整疊加的必然結果。從核心驅動看，利息凈收入880.21億元，同比下降5.8%，成為主要拖累——受貸款利率下行影響，凈息差收窄至1.78%，同比下降9個基點，生息資產平均收益率從3.97%降至3.43%，資產端收益能力弱化更為明顯 。非利息凈收入434.21億元，同比下降18.5%，主要受市場波動下債券投資等業(yè)務影響，反映出行業(yè)轉型期非息業(yè)務的階段性調整壓力。

值得關注的是，凈利潤降幅顯著收窄。全年實現(xiàn)歸母凈利潤426.33億元，同比下降4.2%，較2024年11.6%的降幅大幅收窄，核心原因在于減值損失計提力度優(yōu)化——2025年計提信用及其他資產減值損失405.67億元，同比下降17.9%，減少88.61億元，在保障風險抵補能力的同時，為利潤穩(wěn)定提供了重要支撐 。這種“營收承壓、利潤韌性”的格局，正是銀行主動調整業(yè)務結構、平衡短期業(yè)績與長期發(fā)展的理性選擇。

業(yè)務結構優(yōu)化成效逐步顯現(xiàn)。2025年末，平安銀行資產總額59257.77億元，較上年末增長2.7%，實現(xiàn)逆勢擴表；企業(yè)貸款余額16635.46億元，同比增長3.5%，科技企業(yè)、綠色金融等領域貸款實現(xiàn)較好增長，彰顯服務實體經濟的定力 。負債端成本管控成效突出，計息負債平均付息率1.67%，同比下降47個基點；吸收存款平均付息率1.65%，同比下降42個基點，低成本存款占比提升，為后續(xù)息差企穩(wěn)筑牢基礎。

作為平安銀行曾經的“王牌”，零售業(yè)務2025年經歷轉型陣痛，但核心指標持續(xù)修復。全年零售業(yè)務營收612.6億元，同比下降13.5%，主要源于客群結構優(yōu)化與規(guī)模階段性調整，但凈利潤實現(xiàn)跨越式增長——從2024年的2.89億元增至26.83億元，核心驅動是減值損失從487億元降至376億元，降幅約111億元，體現(xiàn)出風險出清與質量提升的雙重成效。

細分業(yè)務亮點突出。汽車金融貸款余額3048.01億元，同比增長3.7%，個人新能源汽車貸款新發(fā)放726.26億元，同比增長13.9%，精準契合行業(yè)發(fā)展趨勢，成為零售業(yè)務新增長點。大財富管理業(yè)務逆勢增長，管理零售客戶資產（AUM）42384.09億元，同比增長1.1%；私行客戶數(shù)10.56萬戶，同比增長9.1%；代理個人保險收入同比增長53.3%，高凈值客群與財富管理能力持續(xù)強化。個人貸款結構持續(xù)優(yōu)化，抵押類貸款占比達62.9%，風險抵御能力增強；信用卡不良率從2.56%降至2.24%，消費貸不良率從1.35%降至1.12%，資產質量穩(wěn)步改善。

對公業(yè)務展現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展態(tài)勢。2025年實現(xiàn)營業(yè)收入579.59億元，占總營收比重44.1%，同比下降9.2%，主要受行業(yè)周期與客戶結構調整影響，但客戶基礎持續(xù)夯實——對公客戶數(shù)96.60萬戶，同比增長13.2%，總行級戰(zhàn)略客戶貸款余額3731.29億元，同比增長20.5%，核心客群粘性不斷增強。

重點領域支持力度加大。圍繞制造業(yè)、數(shù)字產業(yè)、醫(yī)療能源等重點行業(yè)，優(yōu)化資產投放結構，重點行業(yè)貸款余額較上年末增加501.46億元，形成差異化競爭優(yōu)勢。普惠金融與科技金融成效顯著，普惠型小微企業(yè)貸款新發(fā)放2861.26億元，同比增長29.5%，新發(fā)放貸款加權平均利率同比下降0.05個百分點，實現(xiàn)“擴面、降價、控險”平衡 ；科技企業(yè)客戶數(shù)31917戶，同比增長21.1%，科技貸款余額3065.82億元，同比增長9.8%，精準賦能新質生產力發(fā)展。供應鏈金融與跨境金融快速增長，供應鏈金融融資發(fā)生額19678.79億元，同比增長23.1%；跨境貿易融資發(fā)生額3259.65億元，同比增長30.1%，助力企業(yè)拓展發(fā)展空間。

2025年，平安銀行堅守穩(wěn)健經營底線，資產質量整體平穩(wěn)。全年不良貸款率1.05%，較上年末微降0.01個百分點，低于行業(yè)平均水平，逾期60天以上貸款偏離度0.67，逾期90天以上貸款偏離度0.56，資產真實性與質量把控嚴格 。分業(yè)務看，個人貸款不良率1.23%，較上年下降0.16個百分點，其中住房按揭不良率從0.47%降至0.28%，風險持續(xù)緩釋。

重點風險領域精準處置。對公房地產貸款余額2101.81億元，占企業(yè)貸款總額的12.6%，不良率從1.79%升至2.22%，主要受行業(yè)調整影響，但結構相對穩(wěn)健——房地產開發(fā)貸653億元，占比僅1.9%，以成熟物業(yè)抵押為主的經營性物業(yè)貸、并購貸款占比較高，風險可控性較強。2025年末重組貸款余額411.18億元，同比增長9.2%，通過展期、還款安排調整等方式有序化解風險，保障資產質量穩(wěn)定。

風險抵補能力充足。撥備覆蓋率220.88%，雖同比下降29.83個百分點，但仍遠高于監(jiān)管紅線，風險抵御能力充足，為應對潛在風險、平滑業(yè)績波動提供了堅實保障 。核心一級資本充足率提升0.24個百分點至9.36%，資本實力持續(xù)增強，滿足監(jiān)管要求與業(yè)務發(fā)展需要 。

2025年，平安銀行高度重視合規(guī)經營與風險防控，全年共收到64張罰單，合計4036.69萬元，雖有監(jiān)管處罰，但整體合規(guī)管理持續(xù)強化。3月20日，荊州監(jiān)管分局對荊州分行開出105萬元罰單，涉及貸前調查、貸后管理不盡職、貸款資金被挪用等問題，相關責任人受到警告、禁業(yè)等處罰 。這一處罰既是監(jiān)管對銀行合規(guī)經營的精準提醒，也是平安銀行完善內控體系、補齊管理短板的重要契機。

近年來，平安銀行持續(xù)推進合規(guī)體系建設，強化員工行為管理，優(yōu)化貸前貸后全流程管控，加大合規(guī)培訓與問責力度，推動合規(guī)文化融入業(yè)務發(fā)展全鏈條。通過數(shù)字化手段提升風險識別、預警與處置能力，構建“全員合規(guī)、全程合規(guī)、全面合規(guī)”的管理體系，為業(yè)務穩(wěn)健發(fā)展筑牢防線。

2025年，平安銀行在轉型陣痛中堅守初心、主動求變，既直面營收下滑、風險處置等挑戰(zhàn)，也抓住結構優(yōu)化、風險出清、能力提升的機遇，為后續(xù)發(fā)展奠定堅實基礎。展望2026年及未來，平安銀行將以更大力度推進戰(zhàn)略轉型，打造可持續(xù)的核心競爭力。

一是深化零售轉型，聚焦價值提升。持續(xù)優(yōu)化零售客群結構，強化私行客戶與財富管理能力，做大汽車金融、消費金融等特色業(yè)務，推動零售業(yè)務從“規(guī)模驅動”向“價值驅動”轉變，修復零售業(yè)務增長動能，重塑零售業(yè)務核心優(yōu)勢。

二是做強對公業(yè)務，賦能實體發(fā)展。圍繞國家戰(zhàn)略與行業(yè)趨勢，加大科技金融、綠色金融、普惠金融投入，優(yōu)化重點行業(yè)與重點客戶服務，提升對公業(yè)務綜合金融服務能力，打造差異化、專業(yè)化的對公服務體系。

三是強化風險管控，筑牢合規(guī)底線。持續(xù)優(yōu)化風險識別、計量與處置體系，精準防控房地產、地方政府債務等重點領域風險，加大不良資產清收處置力度 。以荊州分行罰單為契機，全面排查整改內控漏洞，強化員工行為管理與全流程合規(guī)管控，確保合規(guī)經營與業(yè)務發(fā)展深度融合。

四是推進數(shù)字化轉型，提升經營效能。以科技賦能業(yè)務發(fā)展，深化數(shù)字化平臺建設，優(yōu)化“平安口袋銀行”等線上服務體驗，提升數(shù)字化營銷、風控與運營能力，降低經營成本，提升服務效率，打造科技驅動的核心競爭力 。

2025年，平安銀行的業(yè)績答卷，是中國銀行業(yè)在轉型關鍵期的縮影——既有宏觀環(huán)境帶來的經營壓力，也有主動變革的堅定決心。連續(xù)三年的營收下滑，是行業(yè)利率下行、結構調整的必然陣痛；4000余萬元的罰單，是監(jiān)管趨嚴、合規(guī)強化的精準提醒。但透過數(shù)據(jù)可以看到，平安銀行在資產質量、風險抵補、客戶結構、重點業(yè)務等方面的積極變化，彰顯出其“穩(wěn)字當頭、變中求進”的經營智慧。

轉型之路道阻且長，行則將至。面對未來，平安銀行唯有堅守金融服務實體經濟的本源，持續(xù)深化戰(zhàn)略轉型、強化風險管控、推進科技賦能，以定力應對挑戰(zhàn)，以變革破解難題，必將在高質量發(fā)展的道路上行穩(wěn)致遠，為中國銀行業(yè)的轉型發(fā)展貢獻更多平安智慧與平安方案。