大廠沒有“中場戰(zhàn)事”：云、芯、模的最后一張船票

出品 | 子彈財經(jīng)

作者 | 林巖

編輯 | 閃電

美編 | 倩倩

審核 | 頌文

春節(jié)將至，互聯(lián)網(wǎng)大廠的紅包大戰(zhàn)再次喧囂塵上。百度瓜分5億，騰訊元寶豪擲10億，阿里千問投入30億……

然而，水面上的“撒幣”狂歡，掩蓋不了水面之下的暗流涌動，一場關(guān)于未來十年AI格局的“基建戰(zhàn)爭”正在推進(jìn)。

（圖 / 攝圖網(wǎng)，基于VRF協(xié)議）

就在1月底，隨著阿里平頭哥悄然上線自研AI芯片“真武810E”，阿里補(bǔ)齊了AI基建的全棧拼圖。

至此，全球AI賽道正式形成了Google、Baidu、Alibaba的GBA全棧俱樂部格局。阿里的入局，再一次印證了大廠們的共識：全棧能力是留在牌桌上的生死線。AI競賽已徹底告別單點突圍，進(jìn)入了“云、芯、模、體”全棧系統(tǒng)競爭。

1、AI時代涌現(xiàn)GBA三巨頭

AI時代的入場券，不再是單純的“上云”，而是“云智一體”。

過去十多年，大多數(shù)企業(yè)已經(jīng)完成“上云”的基礎(chǔ)動作，但他們很快發(fā)現(xiàn)，“上云”只是手段，而非目的，借助數(shù)字化、智能化形成生產(chǎn)力才是。這種市場需求倒逼云服務(wù)廠商必須完成從“賣資源”到“賣智能”的轉(zhuǎn)變。

察覺到這一趨勢的百度云，早在2015年進(jìn)行了具前瞻性的戰(zhàn)略調(diào)整，從百度云更名為百度智能云。這不僅僅是更名，更是底層邏輯的重構(gòu)：競爭焦點從算力的價格和穩(wěn)定性，轉(zhuǎn)移到了“底層芯片+中間層云服務(wù)+上層大模型”的全棧協(xié)同效率。

在這個鏈條中，芯片決定算力上限，大模型決定智能下限，而云則是貫穿始終的神經(jīng)脈絡(luò)，三者缺一不可。

過去十年，能夠在這個高難度全棧棋局中完成落子的，全球原本只有谷歌和百度。

谷歌在云服務(wù)之外，擁有自研的TPU芯片、Gemini大模型等產(chǎn)品。

百度與之相對應(yīng)，在芯片層，百度有自研芯片昆侖芯，自2018年發(fā)布后已持續(xù)迭代多次。同時，百度還推出了能將芯片潛能充分釋放的百舸AI計算平臺，使得好芯更好用。在模型層，百度文心大模型自2019年發(fā)布以來，已迭代至5.0版本。百度千帆平臺，為企業(yè)提供從模型到Agent開發(fā)的完整工具鏈。

如今，隨著阿里在云、芯、模上的最后一塊拼圖補(bǔ)齊，AI時代的“GBA”（Google, Baidu, Alibaba）三足鼎立格局正式成型。這標(biāo)志著，未來的云市場，將是屬于全棧玩家的“高端局”。

2、收獲來自十年前的播種

GBA的全棧自研并非大包大攬，而是為了極致的性價比。在AI商業(yè)化落地的下半場，誰能把成本打下來、效率提上去，誰才是贏家。

百度智能云的優(yōu)勢在于，它不只賣云，而是賣“端到端的軟硬協(xié)同”。這種從芯片到模型的全鏈路優(yōu)化，帶來了肉眼可見的回報：比如依托百舸平臺，昆侖芯三代三萬卡集群的單卡吞吐性能比主流方案高出90%，大規(guī)模、高并發(fā)模型推理速度提升超40%。

這種技術(shù)紅利，直接轉(zhuǎn)化為了客戶的生產(chǎn)力。以招商銀行為例，基于昆侖芯P800，僅需32臺服務(wù)器即可完成千億大模型的全量訓(xùn)練，多模態(tài)推理性能達(dá)到行業(yè)領(lǐng)先。在具身智能領(lǐng)域，百度幫助北京人形機(jī)器人創(chuàng)新中心將研發(fā)效率提升了2倍。

市場認(rèn)可，是檢驗技術(shù)的唯一標(biāo)準(zhǔn)。數(shù)據(jù)顯示，2025年全年，中國主流云廠商大模型相關(guān)中標(biāo)項目累計達(dá)341個，百度智能云連續(xù)兩年成為中標(biāo)項目數(shù)和中標(biāo)金額最多的云廠商。緊隨其后的是火山引擎、阿里云。

數(shù)量和規(guī)模大，含金量也極高。公開數(shù)據(jù)顯示，百度智能云已服務(wù)65%的央企、全部系統(tǒng)重要性銀行及800余家金融機(jī)構(gòu)，以及TOP10手機(jī)廠商和中國市場銷量前15的汽車品牌，并在具身智能領(lǐng)域保持最高滲透率。

這些客戶有對數(shù)據(jù)安全要求極高的金融機(jī)構(gòu)、央國企，也有極具創(chuàng)新活力、站在創(chuàng)新前沿的科技公司。他們共同選擇百度，證明了在“高門檻、高安全、高并發(fā)”的復(fù)雜場景下，百度智能云是目前的最優(yōu)解。

3、移動互聯(lián)網(wǎng)時代看流量AI時代看底座

回到開篇的春節(jié)紅包戰(zhàn)，C端的流量爭奪固然重要，但AI時代的決勝戰(zhàn)場，早已從“流量”轉(zhuǎn)向了“底座”。移動互聯(lián)網(wǎng)時代，得流量者得天下；而AI時代，得基建者才有未來。

2026開年，國內(nèi)多家AI創(chuàng)業(yè)公司密集上市，是中國AI基礎(chǔ)設(shè)施——尤其是大廠全棧自研能力成熟后的必然結(jié)果。若沒有百度、阿里這樣具備戰(zhàn)略定力、坐得住冷板凳的巨頭，在芯片、云、大模型等底層技術(shù)上死磕，中國的AI生態(tài)或許仍將受制于人。

對百度而言，十年前播下全棧的種子，如今已經(jīng)長成護(hù)航產(chǎn)業(yè)的參天大樹，收獲市場和客戶的認(rèn)可。

但百度的野心不止于此。在夯實了“芯、云、?！钡膱詫嵉鬃耐瑫r，百度正在向“智能體”這一應(yīng)用新高地全速進(jìn)發(fā)。在AI賽場上，不跟隨風(fēng)口，而是定義風(fēng)口、定義方向，這才是大廠該有的樣子。

*文中題圖來自：攝圖網(wǎng)，基于VRF協(xié)議。