為何是鎵、鍺、銻和太陽能硅片：中美“卡脖子”的方法不同，體現產業格局差異

中國商務部網站12月3日發布公告，宣布禁止兩用物項對美國軍事用戶或軍事用途出口；原則上不予許可鎵、鍺、銻、超硬材料相關兩用物項對美國出口；對石墨兩用物項對美國出口，實施更嚴格的最終用戶和最終用途審查。

12月12日，美國貿易代表辦公室發布聲明稱，美國將從明年年初開始提高對自中國進口的太陽能硅片、多晶硅和部分鎢產品的進口關稅。硅片和多晶硅的關稅稅率將提高到50%，部分鎢產品的關稅稅率將提高到25%。這些關稅上調措施將于2025年1月1日生效。以及，美2025財年“國防授權法案”：全面禁止進口激光雷達、大蒜等中國商品。在已有芯片等領域“卡脖子”技術的基礎上，增加了更多產業領域。

這些政策出臺的背后，顯示美國對華的產業競爭進入一個新階段。

中美間的競爭已經從“貿易戰”開始，漸漸走向“元素戰”。從爭奪技術領域的領先地位，到爭奪元素周期表上的話語權，實質上是美國對保持科技領先和新興產業優勢的新舉措。

這也是中美兩國產業發展格局不同，優勢不同，最直接的體現。

金屬：鎵

根據美國地質調查局數據，全球探明的金屬鎵儲量27.93萬噸，中國金屬鎵儲量19萬噸，占比約68%左右，位居全球首位。

近年來，隨著新興技術的發展和應用領域的拓展，特別是5G通信、新能源汽車、消費電子等領域的快速增長，對鎵的需求不斷增加，推動了全球鎵產量的增長。2023年全球鎵產量達到730噸，其中中國鎵產量約701噸，占全球產量比例達90%以上。

中國作為全球鎵資源的主要生產國和供應國，在國際市場上占據主導地位。美國、韓國等高度依賴中國鎵資源的出口供應。

金屬：鍺

中國是全球鍺資源的主要供應商，占據了全球鍺市場的70%以上的份額。中國的鍺產品主要出口到日本、韓國、德國等國家。

中國擁有3500噸的鍺保有儲量，位居全球第二，僅次于美國。中國的鍺資源主要分布在湖南、廣西、云南、四川等地。

近年來，鍺的供應鏈保持平穩，但供應端增速較低，而紅外、太陽能以及收儲等因素都帶來了一定的需求增速。因此，鍺的現貨較為緊缺，價格出現明顯上漲。

金屬：銻

2023年，中國銻礦產量40000噸，約占全球48%。銻冶煉16.5萬噸，約占全球71%。中國是全球銻產業的重要供給方。

全球銻總儲量約180萬噸，中國儲量為44萬噸，約占全球24%。但中國占據了全球80%以上的銻加工市場。

根據測算，銻在2024年阻燃劑、鉛酸電池、聚酯催化、光伏玻璃需求分別增長3%、1%、1%、19%。同時，全球供給端整體體量不發生改變的假設下，預計2024年全球銻行業缺口比例將達到8%，2025年或進一步擴大至13%。

“鎵、鍺、銻”可以實現“卡脖子”？

生產“鎵、鍺、銻”的產業門檻較高，涉及礦石資源獲取、提煉技術、環保要求、安全生產等多個方面。美國雖然擁有豐富的鍺和一定的銻儲量，但由于其提煉技術和產業鏈的局限性，并不具備大量生產這些元素的能力。而對于鎵來說，美國更是高度依賴進口來滿足其國內需求。

鎵在地殼中的含量極低，通常作為鋁土礦或鋅礦石的副產物提取，因此需要大量原料進行提煉。鎵的提煉過程復雜，需要先進的提煉技術和設備，以確保高效、低成本的生產。生產過程中產生的廢棄物和污染物需要妥善處理，以滿足環保法規的要求。盡管美國擁有豐富的鋁土礦和鋅礦石資源，但由于其提煉技術和產業鏈的局限性，美國并不具備大量生產鎵的能力。

鍺主要來源于褐煤鍺礦、鉛鋅冶煉副產品等，提取過程同樣需要大量原料。鍺的提煉過程也需要先進的提煉技術和設備，且提取成本較高。生產過程中同樣需要滿足嚴格的環保和安全生產要求。美國早在上世紀80年代就把鍺列為國防儲備資源進行戰略保護，很少開采，主要依賴進口來滿足其國內需求。

銻的開采和提煉同樣需要豐富的原料來源和先進的提煉技術。銻的生產過程中會產生大量的廢水和廢渣，需要嚴格的環保處理措施。生產風險較高，需要嚴格的安全生產管理和防護措施。美國并不具備大量生產銻的能力，主要依賴進口來滿足其國內對銻的需求。

因此，中國在這些元素的生產和出口方面具有顯著的優勢和話語權。

鎵、鍺、銻這三種稀有金屬對美國半導體、軍工、電子和新能源等多個行業產生顯著影響。中國對這些金屬的出口管制措施加劇了美國相關行業的原材料短缺和成本上升問題，對其供應鏈的穩定性和競爭力造成了嚴重沖擊。

在這些領域沒有其他解決方案：“鎵、鍺、銻”在歐洲和日本

歐洲缺乏足夠的鎵產能，主要依賴從中國進口來滿足需求。鍺的生產與鋁土礦精煉或鋅冶煉過程密切相關，作為副產品生產。中國對鍺的出口管制同樣對歐洲市場產生了顯著影響，導致歐洲鍺的價格大幅上漲。中國國內資源枯竭以及進入歐洲的精礦有限，導致供應短缺。其他主要銻生產國如俄羅斯、塔吉克斯坦等的供應也不穩定，加劇了歐洲的銻供應緊張。

日本在“鎵、鍺、銻”這些關鍵資源方面并不具備豐富的原生資源儲備，但其通過先進的提煉技術和精加工能力，在再生資源的利用方面表現出色。

日本本土并不具備豐富的原生鎵資源，其鎵的供應主要依賴于進口原料或再生資源。然而，日本在再生鎵技術和鎵的精加工方面擁有顯著的技術優勢。通過先進的提煉技術，日本能夠從廢棄的半導體材料、太陽能電池板等中提取出再生鎵，從而在一定程度上保障其鎵的供應。

近年來，日本在全球鎵市場上的出口量大幅增加，這主要得益于其強大的再生鎵技術和精加工能力。盡管日本不生產原生鎵，但其在鎵的產業鏈中占據了重要地位。

日本不具備豐富的鍺資源，其鍺的供應主要依賴于進口。

日本本土的銻資源同樣較為匱乏。作為亞洲銻品主要消費市場之一，其銻品需求主要集中在助燃劑、鉛蓄電池、電磁鋼板和顏料等領域。然而，由于資源限制，日本大部分銻品需要依賴進口。近年來，日本從中國、越南、泰國和韓國等國家進口了大量的銻錠和三氧化二銻，以滿足其國內市場需求。

電能是金屬行業發展門檻

相關資料顯示，全球鎵資源遠景儲量超過100萬噸，絕大部分伴生在鋁土礦床中。鋁土礦和鋅資源中只有不到10%的鎵具有潛在可采性。目前鎵主要來自氧化鋁生產過程的副產品。

具體來說，生產一噸氧化鋁的耗電量大約在12,000至17,000千瓦時之間。

由于生產過程中需要高溫反應和大量的電能，氧化鋁生產直接勸退了大多數國家。

截至2024年11月初，我國電解鋁建成產能4776.9萬噸，運行產能4366.8萬噸。

電解鋁是能耗大戶，整個電解鋁行業的耗電量占到全社會用電量的7.5%左右。

2019~2020年，國內電解鋁耗電量在全國耗電量中占比在6%以上。

中國在上游氧化鋁以及電解鋁環節具有較強的優勢，2023年中國電解鋁和氧化鋁全球市占率均為58.57%。

與之相比，美國電解鋁產量保持下行態勢。美國電解鋁產量高點出現在1999年，從2000年開始，由于勞動力成本、能源和環保成本等因素，美國電解鋁產量保持震蕩下行態勢。

2023年美國電解鋁產量相對較低，全球市占率僅為1.07%。

2024年第三季度，美洲地區的原鋁產量繼續保持穩健態勢，總產量達到137.5萬噸，與上一季度基本持平。不過，同比數據為北美鋁業市場帶來了積極的信號，顯示出該市場在經歷了一段時間的調整后，正逐步恢復并展現出增長潛力。

美國和中國的鋁業發展情況各有特點。美國鋁業在高端加工環節具有優勢，而中國在上游生產環節具有較強的競爭力。

補充說一句，鋅冶煉廠在處理鋅礦石時，會產生含有鍺的副產品。鋅冶煉過程中也需要大量電能，尤其是在電解環節。在全球原生鍺總產量中，鋅冶煉廠的綜合回收占比相對較多。除了鋅冶煉外，銅、鉛等有色金屬的冶煉過程中也可能產生含有鍺的副產品，這些副產品同樣可以作為提取鍺的來源。

能否維持龐大的電解鋁、氧化鋁市場份額，乃至生產大量的鎵、鍺等稀有元素，電力能源是否充足不僅僅是關鍵因素之一，也是行業的門檻。如果美國或者其他國家沒有可以滿足相關行業的電力供應，產業發展就無從談起。

美國正在保護本國新能源產業并推動制造業發展

至于美國將從明年年初開始提高對自中國進口的太陽能硅片、多晶硅和部分鎢產品的進口關稅。這一系列限制政策的背后，原因可能更為復雜一些。

首先，美國需要采取措施保護本國的新能源產業發展。美國貿易代表辦公室（USTR）在公告中指出，來自中國的進口繼續削弱國內生產，提高關稅將使國內生產商更具競爭力。美國希望通過提高關稅來減少對中國產品的依賴，從而保護本國清潔能源產業的發展。

美國正在大力投資清潔能源技術和半導體制造，提高關稅有助于確保這些投資能夠得到有效回報，并減少對外國供應鏈的依賴。

太陽能硅片等產品直接關系到美國新能源產業的發展。這些情況將直接導致美國工業是否能夠得到充足的廉價電力供應。

此外，美國還在積極推動國內制造業的發展，提高關稅有助于促進國內制造業的繁榮。

電力能源又直接關系到美國“再工業化”的基礎。

從光伏市場角度，美國是重要的光伏市場之一。失去美國市場，將對國內光伏企業產生較大影響。

美國通過提高關稅，讓中國相關產品在美國市場不再具備價格優勢，進而直接重塑產業供應鏈，造成實質上的“脫鉤”。

中國企業面對美國提高進口關稅的挑戰時，需要密切關注關稅政策變化，加強技術創新和全球化布局，利用政策和法律工具維護自身權益。

筆者曾經在2020年寫過一篇《》。從科技和產業發展的角度，分析了元素對國家和企業的重要性。

各自打出手中的“牌”，只有保持在牌桌上才有贏的機會。隨著中美間國際競爭進入深水期，在國際貿易競爭、產業鏈重組、重點產業再發展、新興產業等方面，將呈現越來越復雜的競爭局面。

國家產業發展各有格局，企業各有優勢。

也許，在面向美國市場方面，企業將不得不多準備幾套不同的方案。