拓寬提取場景用好公積金

來源：經濟日報

重慶市酉陽土家族苗族自治縣桃源金水岸小區加裝戶外電梯方便居民出行。邱洪斌攝（中經視覺）

近期，多地啟動對住房公積金政策的調整。據不完全統計，今年以來，全國超30地調整優化公積金貸款政策。在2025年底召開的中央經濟工作會議上，“深化住房公積金制度改革”被單獨提及。這一要求也被寫入了今年的《政府工作報告》。

目前，各地出臺了哪些公積金調整政策？對房地產市場會有什么影響？公積金制度改革后續還會向哪些領域深入推進？

調整各有側重

當前，全國多地已加緊落實公積金改革相關舉措，各地政策各有側重、精準發力。

在貸款額度與認定優化方面，成都擬適度提高住房公積金最高貸款額度，使用公積金貸款購買成都市住房的，單繳存人最高貸款額度由60萬元提高至80萬元，雙繳存人最高貸款額度由100萬元提高至120萬元。沈陽自2026年3月15日起，對于職工單方繳存住房公積金的，最高貸款額度由65萬元調整為90萬元；夫妻雙方繳存住房公積金的，最高貸款額度由85萬元調整為150萬元；家庭成員3人及以上繳存住房公積金共同申請公積金貸款的，最高貸款額度由105萬元調整為210萬元。

在提取場景與條件放寬方面，福州新增住房裝修提取渠道，緩解職工裝修資金壓力；調整車庫（位）提取條件，方便居民完善住房配套；擴大代際互助范圍，充分發揮家庭購房合力；同時放寬建造、翻建、大修自住住房的提取條件，延長辦理申請時限。沈陽支持繳存人本人及配偶在沈陽行政區域內購買自住住房，且在同一小區購置無產權登記車位、車庫的，自購房之日起一年內提取住房公積金支付購置車位、車庫的費用，夫妻雙方合計最高提取金額3萬元。

在辦理流程簡化方面，西安住房公積金管理中心發布相關通知，優化繳存職工失業提取住房公積金流程，進一步維護繳存職工合法權益，簡化并規范公積金提取手續。

根據易居研究院發布的統計分析，過去一年，全國各地公積金優化政策發布305 次，占房地產需求端政策的65%。上海易居房地產研究院副院長嚴躍進表示，本次公積金制度改革的邏輯發生了轉變——從過去主要解決“有沒有”階段的普惠性資金支持，轉向“好不好”新階段下精準賦能住房消費。“這一轉變意味著，公積金不僅需要在貸款額度、利率等傳統維度上持續優化，更要在支持新市民安居、助力內需提振、服務‘好房子’戰略、挖掘應用場景等方面發揮更加積極的支持作用，從而實現在多重政策目標中協同發力。”嚴躍進說。

影響尚待驗證

公積金政策調整對房地產市場會有什么影響？嚴躍進表示，拓展公積金的用途，有助于推動房地產行業回暖。當前，國民經濟保持穩中有進發展態勢，消費需求持續釋放。此時各地陸續調整公積金政策，有助于為剛性需求購房者提供支持。同時，政策也能與各地“去庫存”工作形成有效合力。

業內專家認為，穩定房地產市場是重建居民消費信心的重要基礎，房價企穩可快速修復居民財富預期，帶動上下游產業鏈復蘇。而公積金政策的調整，無疑是推動房地產市場平穩健康發展的重要抓手。

廣東省住房政策研究中心首席研究員李宇嘉表示，公積金政策調整降低了購房門檻和成本，優化了資金使用流程，特別是對于不愿意借商業貸款的人群，額度的提高能很大程度上減輕月供壓力，而首付調整又降低了準入門檻，讓很多年輕人買房的負擔下降了，有助于激發買房的意愿。

“我們調研的一些樓盤，近期公積金貸款客戶在明顯上升。同時，放寬提取場景與條件，讓多元化的住房消費能得到資金支持，有利于存量房裝修和業主置換，有利于非住宅的物業購置和消費。”李宇嘉說。

不過，也有業內專家表示，公積金政策調整對房地產市場的影響程度仍需觀望。隨著公積金用途多元化，對房屋維修、改善以及相關消費會起到促進作用。但也要看到，無論是新房市場還是二手房市場，當前的商貸利率已經很低，相比之下，公積金貸款的利率優勢并不突出，對真正有剛需的消費者而言影響有限。

豐富使用場景

我國住房公積金制度發端于20世紀90年代，初衷是承載“住有所居”的民生福祉。長期以來，該制度在降低居民購房成本、支持剛需置業方面發揮了關鍵作用。但隨著城鎮化推進，就業形態更加多元化，居民住房需求從“有房住”轉向“住好房”，住房公積金使用范圍偏窄、盤活不足等問題也開始凸顯。未來，拓寬公積金使用場景是制度改革的重要方向。

李宇嘉介紹，過去的住房金融，主要是商業性按揭，適應了商品房快速發展、樓市火熱的節奏。公積金貸款在住房信貸市場中的占比始終不高，峰值約20%。隨著房地產行業進入新的發展階段，住房金融的定位、需求主體都在發生變化，需要新的方式方法拓展公積金用途。

根據《住房公積金管理條例》規定，公積金屬于職工個人所有，但個人需要滿足特定條件才可以提取和使用。《條例》明確，職工有六種情形之一的，可提取公積金賬戶余額，其中三種與住房相關：一是購買、建造、翻建、大修自住住房的；二是償還購房貸款本息的；三是房租支出超出家庭工資收入一定比例的（各地比例有具體規定）。但在實際運行中，因個人使用公積金的條件限制較多，“存而不用”的尷尬時有發生。

58安居客研究院院長張波表示，公積金資金使用存在明顯區域差異：一線城市繳存余額高，但房屋總價高導致公積金貸款額度杯水車薪；三四線城市繳存余額充裕，卻因近幾年購房需求低迷，資金實際使用效率偏低。此外，公積金和商貸的利息差在減小，在商貸審批相對靈活的情況下，購房者也更傾向于選擇商業貸款。

深化公積金制度改革，核心抓手在于讓存量資金真正“活”起來、高效“用”起來。從各地先行的探索實踐來看，改革主要從擴面、提質、增效等維度推進，比如擴大覆蓋面，將靈活就業人員、新市民等納入體系，打破身份壁壘；拓寬使用場景，從重購輕租轉向租購并舉，延伸至租房、裝修、老舊小區改造、物業費等全周期住房消費。

李宇嘉建議，應想方設法拓寬公積金使用場景，提升群體繳存意愿，壯大公積金規模；同時強化長周期住房消費扶持，充分發揮公積金在新市民群體從落腳城市到扎根城市、從住有所居（租房）到居者有其屋（買房）的住房消費長周期扶持作用。

嚴躍進認為，住房公積金應實現“從單一的購房支付到多元的消費支持”，即公積金制度需從過去的“小錢包”向“大錢包”轉型，真正成為連接居民儲蓄與多元化消費的關鍵節點。一方面，公積金支持范圍需從單純的購房交易，向房屋置換、老舊小區改造、裝修、家具家電購置等“大住房全生命周期消費”領域延伸，并覆蓋物業費支付等持有環節成本，打造真正的“住房綜合賬戶”；另一方面，需適度拓寬應用場景，逐步探索將公積金使用延伸至更多領域，使其更好服務居民品質生活。