英偉達，驚魂一夜，清晨亮劍

01

實在是炸裂。

在AI泡沫論盛行的時刻，

在多少人守著電腦等待它業績的時刻，

在大A多個指數已經考驗頸線位置，

跌穿可能形成M頂的時刻，

英偉達的三季報終于公布了。

營收570.06億美元，同比增長62%，

凈利潤319.10億美元，同比增長65%，

雙60%的增長，已經是巨鱷跳舞了，

這可是一家5萬億美元的公司啊。

有人可能還不明白319億刀是什么概念，

人家一個季度的盈利，

超過了A股80%上市公司的市值，

是農偉達前三季度利潤的總和的1.1倍。

這個業績，為全球的AI產業注入了一針強心劑，

科技暫時轉危為安。

02

在AI泡沫論盛行的時刻，

中國的不少大V媒體直播間紛紛跟風，對科技喊打喊殺，

就連影響力頗廣的著名財經雜志某某世紀經濟報道都講，光模塊“估值泡沫較為顯著”。

而大王當時在圈子里講什么，

不要聽他們胡說八道，

拿住優質資產就兩個字，

忠橙。

現在呢？

人家的甲方爸爸和總龍頭啪啪打臉。

都說AI沒有應用，沒有場景，不能賺錢，

結果谷歌的大模型大超預期，

眼看就打通全鏈路。

股價也創下歷史新高。

導致國內一些機構和媒體們喜歡追漲殺跌的主要原因有二，

一是小農意識，

剛從農業國轉型過來，

還沒有學會從5年、10年，乃至產業革命40年的角度去看問題，

就盯著個把月，一大漲就追捧，一有問題就找你毛病。

二是小資產階級軟弱性，

要么沒在企業待過，要么沒打過什么硬仗，

碰到壓力的第一下意識反應是先看空認慫服軟。

腦子里只有亡國論和速勝論。

不謀全局者，不足以謀一域，

不謀萬世者，不足以謀一時。

有清醒的頭腦和自我判斷是多么的重要。

03

在我們還在爭論什么老登小登資產的時候，

全球最資深的老登巴菲特在退休前干了什么?

43億美元大手筆建倉谷歌母公司Alphabet，

成為其十大重倉股。

就問你反差不？

一幫號稱的小登清倉科技股，巴菲特逆流而行。

他經歷三次科技革命了，

當然知道什么東西值錢。

人家不看K線，不搞圖形，也不玩什么買預期賣現實。

他看到了AI絕對不僅僅是硬件，

而會成為新一代平臺企業，

人工智能從只能燒錢，貴的無法規模化，

變成可以大量落地，能飛入尋常人家的商業模式。

技術-模式-利潤的鏈條慢慢被打通,

利潤回正只是時間問題。

今天的AI，

就像2015年的移動互聯網，

當年的馬老師也不知道，

自己搞的云計算和手機淘寶，會最終催生出薇婭這樣的大鱷，

巴菲特也不知道，

谷歌的TPU芯片和大模型，能最終讓哪個幸運兒脫穎而出，

但高速公路和收費站在自己手里，夫復何求？

04

2007年時蘋果iPhone上市，

然后大漲4倍，

但巴菲特建倉是什么時候，

你可能想不到，是2016年。

那時候，

喬布斯早已去世5年，蘋果沒了靈魂人物，

新發布的?iPhone 6和?iPhone SE也罵聲一片，

關鍵是，蘋果從起步已經漲了4倍，

絕大多數人都認為高了高了，

移動互聯網要泡沫了。

都要人均一臺手機了，還能干啥？

然而，巴菲特卻一路買買買，

占到了其總倉位的43%，

然后呢，蘋果在漲了4倍之后，又漲了4倍。

為什么？

這和大王一直講的異曲同工，

優秀的公司總是更加優秀，

對你好的人只會一直對你好，

高不等于貴，擁擠不等于泡沫，，

一個東西漲了2倍，

并不是它不能再漲兩倍的理由，

關鍵是，

你能從喧囂和蕪雜中，把握重點，掌握趨勢。

最近創下新高的谷歌鏈，我們是什么時候講的，9月下旬。

青山遮不住，畢竟東流去，

就算大A的機構們再一次跟你玩個高開低走，也擋不住這輪科技革命的潮流了，

是天亮了雞才叫，并不是雞叫了天才亮。

那么，

-達鏈企業有什么新東西會崛起？

-谷歌產業鏈都有哪些供應商？

-科技股調整到位了嗎？

-老登里誰是價值，小登有誰被錯殺？

-目光放到三年五年，

有哪些可以長期看的品種和板塊？

2026年的春季躁動，是否已需開始布局？

短線看技術，中線看邏輯，長線看產業，我們的星球應有盡有。

05

如果硬要找一個詞來形容這個時代的話，

那最恰當的可能就是“分化”，

有些人活在昨天，

用門這邊的思維和眼光看問題，

有些人活在明日，

苦口婆心的告訴你未來已來，

這個時代，

已經沒有什么確定性和穩定的東西可言，

也不是單純靠一個技能就能包打天下的時代，

要做一個關鍵時刻可以亮劍的人，

那就去銳意進取，去高屋建瓴，去全面綜合，去文武兼備，

去敞開心扉擁抱這個時代吧，

一個會喝交杯酒的男人，

運氣怎么會差呢？