馬斯克，又引爆了……

今天，A股光伏板塊整體大漲了4.76%，時創能源、晶科能源等漲幅達到20%；海泰新能、歐普泰等漲幅超過10%。

光伏板塊的大漲，源于多家媒體報道說：馬斯克旗下的兩大企業——SpaceX和特斯拉，對多家中國光伏企業進行了考察。

報道還說：考察重點集中在異質結（HJT）設備、鈣鈦礦技術、超薄電池工藝等環節，而非單純采購光伏組件或硅片材料。

大家都知道，馬斯克有個雄心勃勃的太空光伏計劃；但很多人不太清楚，他還有同樣規模的地面光伏計劃。

具體為：未來幾年在太空部署100GW/年的光伏產能（SpaceX落實），在美國本土地面部署100GW/年的光伏產能（特斯拉落實）。

100GW是什么概念？大約相當于4.5個三峽水電站。

特斯拉的光伏發電比較好理解，它是在地面發電、地面使用。主要用于AI數據中心、超級工廠、大型地面電站等。其中的AI數據中心，將主要服務于自動駕駛（FSD），同時兼顧 Optimus 人形機器人。

太空光伏是馬斯克另外一個雄心勃勃的計劃，想把近百萬噸的光伏發電設備發射到太空，利用更高效的太陽能給太空算力中心發電。

目前美歐電網都比較老化了，更新電網、增加發電能力耗時太長，投資巨大。把光伏設備發射到太空，可以使用太陽能24小時發電，而且沒有大氣層的干擾，效率是地面的3到4倍。

算力中心不僅消耗巨大電能，還產能巨大熱量，散熱、降溫成本非常大。把算力中心部署到太空，可以利空太空極寒的環境，節約能源。

太空光伏還可以給星鏈的衛星供電，為月球基地、火星殖民、深空探測器提供能源支持，未來甚至可以通過微波、激光的方式把能源回傳到地球。

中國在光伏產業上擁有絕對優勢，很多核心環節（如果多晶硅、硅片、電池片、組件）的產能，都占全球的80%左右，甚至更高。

馬斯克旗下有自己的光伏生產企業，但產能不足，成本較高。馬斯克要搞“兩個100GW”，當然離不開中國制造。

但美國官方對中國光伏產業并不友好，對原產中國、出口到美國的光伏組件實施超高關稅（部分稅率遠超100%），所以馬斯克跟中國光伏企業的合作，將主要集中在技術授權、設備供應、材料配套、聯合研發方面。如果代工，可能要到中企的海外工廠，或者在美國直接設廠。

跟馬斯克合作，對中國企業來說好處主要是：

短期看，名利雙收。綁定馬斯克，成為馬斯克概念股，不僅有新訂單，有利潤增長，還會被資本市場高度認可，帶來高溢價，融資變得更容易。

跟著馬斯克探索太空光伏，可以推動技術迭代，倒逼企業技術升級，以適應復雜的太空環境。太空光伏對電池效率（要求>24%）、抗輻射性、輕量化（厚度<50μm）等指標要求嚴苛。

SpaceX作為商業航天龍頭，其技術規格可能成為行業標準。中國企業通過深度參與其供應鏈，有機會在太空光伏的測試方法、性能指標、封裝規范等方面獲得話語權，甚至推動相關國際標準制定，這對長期技術護城河構建至關重要。

但從中長期看，也存在一系列挑戰，比如：

馬斯克肯定要通過合作，建立自己的光伏生產體系，未來機器人大量應用，成本會大幅降低。這意味著，中國企業最終會培養出自己的競爭對手。

從中國的角度看，要保護自己的光伏產業，會不會設置技術、設備的出口壁壘，還有待進一步觀察。

另外需要提醒大家的是：太空光伏要真正“上天”，還有一系列瓶頸需要突破，要增加發射能力、大幅降低成本，否則只能停留在實驗階段，無法量產。如果突破這個瓶頸耗時很長，股價也會跌回來。

特別提示：本文為信息和觀點分享，不構成任何投資建議。提及的部分公司名稱，也不意味著推薦。市場有風險，投資需謹慎。